2021年安培龙收入增速最高的产品是压力传感器,涨幅高达260.63%。压力传感器是2012年安培龙才开始研发的,2019年底才实现陶瓷电容式压力传感器和MEMS压力传感器的量产,所以招股书上看到该产品是2020年才开始创造营收。2021年压力传感器的销售收入由2020年的0.12亿元飙涨至0.45亿元,收入占比从2.96%提升至8.90%。
安培龙的陶瓷电容式压力传感器主要应用于汽车空调系统、发动机系统、变速箱系统、商用车刹车系统,新能源汽车热泵以及商用空调等领域。而后量产的MEMS压力传感器主要用于汽车发动机系统、刹车系统、尾气处理等气压测量场景,据悉安培龙的低压MEMS压力传感器,已开始小批量供货东风汽车了。
客户方面,安培龙PTC热敏电阻的主要客户是华为、三星、GE,而NTC热敏电阻的主要供货给雀巢咖啡、绿山咖啡、比亚迪、美的集团、海尔智家等厂家,温度传感器供货给美的集团、格力电器、奥克斯、海尔智家、TCL、绿山咖啡、雀巢咖啡、东芝、三星、FLUKE、TTI、华为等公司,压力传感器则供货给上汽集团、比亚迪、东方汽车、长城汽车、万里扬、全柴动力等整车企业及汽车零部件企业。
美的是其第一大客户,采购单价和销售额逐年下降
招股书显示,2021年安培龙的前五大客户是美的集团、新玛德集团、比亚迪、伟嘉集团和TCL。其中,美的集团以1.11亿元的销售收入,占总营收的比例为22.08%,成为安培龙的第一大客户。
图:安培龙2021年前五大客户的销售情况
值得注意的是,2019年、2020年美的集团也一直是安培龙的第一大客户,销售收入分别达1.12亿元、1.18亿元,分别占当期总营收的比例为33.60%、26.81%。
不过近三年美的集团对安培龙传感器的采购金额呈逐年下降趋势,且占营业收入的比例也逐年下降,预计2022年安培龙对美的集团的销售收入还会大幅下降。并且安培龙在招股书中透露,公司在部分产品招投标和议价时未接受美的集团的降价要求,美的集团根据具体情况降低公司供货份额。安培龙表示,目前对美的集团销售家用空调类产品和生活电器类产品用的温度传感器处于逐步退出和消化库存的阶段。
报告期内,安培龙对前五大客户销售收入占总营收的比重分别为50.86%、44.20%、41.22%。占比并不是太高,主要还是美的集团所占的比重太大,企业目前营收仍然较依赖美的集团。安培龙虽然有在积极拓展新客户,但其表示去年客户拓展没有实际性的进展。美的集团持续压低价格 ,减少订单量,可能会对安培龙的生产经营产生不利影响。
在温度传感器方面,报告期内安培龙前五大客户中新增了赫比集团、TCL、比亚迪三大客户,合作规模有在不断增加。安培龙与比亚迪的合作是在2010年前开始的,2019年、2020年比亚迪未进入前五大客户坐席,2021年比亚迪成为安培龙的第三大客户,销售收入为0.19亿元。而TCL是2018年才开始批量供货的,2021年销售收入为0.17亿元。
募资4.94亿元,建设智能传感器产业园项目
目前安培龙总部坐落于深圳龙岗区,其在湖南和东莞也分别建有生产基地,此次冲击创业板上市,是为了募集4.94亿元资金在深圳坪山区建立新的生产基地。
“安培龙智能传感器产业园项目”拟投入3.94亿元募集资金,占总募资金额的79.76%。这个产业园项目以扩产压力传感器、温度传感器产能为主,项目建设完成后这两大产品将分别每年新增1500万只压力传感器、10500万只温度传感器。2021年安培龙的温度传感器和压力传感器产能利用率均超90%,该募投项目将会解决安培龙现有产能的瓶颈问题,提升温度传感器和压力传感器的供应能力。
同时安培龙将新建一个智能传感器研发中心,开发氧化锆基高温湿度传感器、车用氮氧化物NOx传感器、车用硅微熔高压传感器、MEMS压力传感器芯片设计及封装、新能源汽车电池包热失控压力传感器、医用高精度温度传感器、光模块用金电极NTC芯片、高温PT铝电阻芯片等急需进口替代的产品。